Produits-Dérivés | CFD contrat sur difference | sujet : Option binaire

Salut traderold,

Peux-tu nous donner une idée de la valeur du spread, ainsi que des frais de transaction pour les options binaires?
A-t-on la possibilité de les vendre à découvert?

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Citation de : TomTom (au 15-03-2008 16:41:40)

Salut traderold,

Peux-tu nous donner une idée de la valeur du spread, ainsi que des frais de transaction pour les options binaires?
A-t-on la possibilité de les vendre à découvert?

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Le spread est de 7 et zéro frais sur les transactions.
oui, il est possible de vendre (à découvert) une option binaire.

Un spread de 7 pour une valeur de 50, ça fait 14% de spread, ils ne s'embêtent pas ! Ca équivaut à 7% de frais de transaction.
Ca rend le produit beaucoup moins intéressant du coup.

Merci de m'avoir répondu!

Citation de : TomTom (au 17-03-2008 21:08:34)


Un spread de 7 pour une valeur de 50, ça fait 14% de spread, ils ne s'embêtent pas ! Ca équivaut à 7% de frais de transaction.
Ca rend le produit beaucoup moins intéressant du coup.

Merci de m'avoir répondu!

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Pour une valeur de 50 l'achat/vente sera 53.5/46.5
L'effet de levier net est de 46.5

L'effet de levier est important certes.
Mais imagine que la valeur soit à 50.
Ils te vendent à 53.5 un truc qui vaut 50.
Si une heure plus tard, le cours n'a pas bougé et que tu veux revendre ton option, ils te la rachètent à 46.5 alors qu'elle vaut en réalité toujours 50.
Bilan : tu as payé misé 53.5 et tu te retrouves avec 46.5.
Tu as perdu 13% de ta mise alors que le marché n'a même pas évolué contre toi. Ca fait vraiment beaucoup de frais!
Un spread de 2 ou 3 au lieu de 7 me semblerait plus acceptable.

Citation de : TomTom (au 17-03-2008 22:40:21)

L'effet de levier est important certes.
Mais imagine que la valeur soit à 50.
Ils te vendent à 53.5 un truc qui vaut 50.
Si une heure plus tard, le cours n'a pas bougé et que tu veux revendre ton option, ils te la rachètent à 46.5 alors qu'elle vaut en réalité toujours 50.
Bilan : tu as payé misé 53.5 et tu te retrouves avec 46.5.
Tu as perdu 13% de ta mise alors que le marché n'a même pas évolué contre toi. Ca fait vraiment beaucoup de frais!
Un spread de 2 ou 3 au lieu de 7 me semblerait plus acceptable.

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La tendance d'une option est inverse à un warrant.
C'est à dire plus le temps passe plus l'option tend vers 100.
Tu ne perd pas 13 % de ta mise mais 7% à cause de la marge.
L'achat d'une option utilise une marge de 1000$ donc 7 points vaut 70$ alors la perte sera de 7%.
Le calcul de gain ou perte se fait sur la base de la marge utilisée.
Si la base de calcul n'est plus la marge utilisée alors l'effet de levier est de 46.5 X 2 soit 93(ce type de calcul n'est pas applicable sur les options bianaires).

Bonjour à tous, bonjour Traderold

Vous écriviez :
« La tendance d'une option est inverse à un warrant.
C'est à dire plus le temps passe plus l'option tend vers 100 »


Attention, écrit comme cela on aurait tendance à croire que les options binaires dont vous parlez sont en fait un produit miracle et que le simple fait d’en posséder permet de gagner.

C’est évidemment faux.

Citation de : MAW (au 20-03-2008 07:47:47)

Bonjour à tous, bonjour Traderold

Vous écriviez :
« La tendance d'une option est inverse à un warrant.
C'est à dire plus le temps passe plus l'option tend vers 100 »


Attention, écrit comme cela on aurait tendance à croire que les options binaires dont vous parlez sont en fait un produit miracle et que le simple fait d’en posséder permet de gagner.

C’est évidemment faux.

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c'est vrai si l'indice ne bouge pas.
Regarde les courbes, tu verras que l'option tend vers 100 (si les conditions de l'option est toujours valide).
Il est aussi vrai que lorsque l'option ne remplie plus les conditions de validité alors l'option tend vers 0.
Produit miracle, je répond non.
C'est une autre façon de gagner de l'argent.
Une personne peut gagner si elle a misé sur la bonne tendance.
La tendance peut être indépendante d'une hausse ou baisse.
Par exemple,le plus haut du jour sera entre +60 et +80 points alors que l'indice peut finir en baisse.

Ce que tu nous montres me semble extrêment interessant.
Je crois savoir qu'il existe des options binaires horaires. Cependant, mes recherches concernant ces produits sont infructueuses.

Une adresse ou un site m'intéresserait énormément

thx in advance

Citation de : jmrt (au 31-03-2008 17:52:12)

Ce que tu nous montres me semble extrêment interessant.
Je crois savoir qu'il existe des options binaires horaires. Cependant, mes recherches concernant ces produits sont infructueuses.

Une adresse ou un site m'intéresserait énormément

thx in advance

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Voici la variation du Dow Jones entre 19h30 et 20h30 ( le graphique est en heure UK).



Voici une option binaire sur le Dow Jones en baisse entre 19h30 et 20h30 ( le graphique est en heure UK.
Si Dow jones finit au dessus de la ligne horizontale rouge alors l'option vaudra 0 à l'inverse si le DOwJones finit en dessous de la ligne rouge alors l'option vaudra 100.




Tu trouveras les options binaires chez IGmarkets.

Bonjour Traderold

J’ai bien compris le sens de votre remarque, c’est la forme qui pouvait induire en erreur le lecteur. J’ai eu l’occasion de pricer ces produits que je connais un peu.

D’ailleurs, intuitivement vous remarquerez si vous avez coutume de travailler avec des options classiques types plain vanilla, qu’une option binaire ressemble « étrangement » à un spread, (comme par hasard), l’achat et la vente simultanés de 2 calls de mêmes types de mêmes échéances et de prix d’exercice (strikes) différents.

Dans le cas d’un call binaire, regardez un call spread et vous aurez alors le même effet dont vous parliez à savoir une position qui s’apprécie toute seule (théta négatif) et qui tend vers la différence des strike si vous êtes pas loin du deuxième strike (le plus haut, celui qui est vendu)et au dessus, et une position qui tend vers 0 dès que le spot se rapproche du premier strike ou passe en dessous (le plus bas, celui qui est acheté).
Pour aller un peu plus loin, c’est d’ailleurs une façon de les couvrir.

Bonne continuation

Maw

Merci pour les exemples

Bonsoir à tous les spécialistes CFD

CFD (intraday)

Ai-je bien compris ?

1.
Le cac 40 cash cote à 5000 pts
J’ai ouvert un compte whs à hauteur de 2500 EUR
J’achète 5 CFD sur CAC chacun à 25 EUR soit 125 EUR (spread -2)
Je paie à whs 4.5 EUR pour frais achat
Par bonheur, le CAC 40 progresse de 10 points (5010)
Je décide de revendre les 5 CFD (spread -2) (4.5EUR de frais)
J’engrange un profit de 5x 8 EUR = 40 EUR diminué de 9 EUR pour frais achat et vente
Finalement, l’opération se clôture par un profit de 31 EUR

2.
Le cac 40 cash cote à 5000 pts
J’ai ouvert un compte whs à hauteur de 2500 EUR
J’achète 5 CFD sur CAC chacun à 25 EUR soit 125 EUR (spread -2)
Je paie à whs 4.5 EUR pour frais achat
Par malheur, le CAC 40 régresse de 10 points (4090)
Je décide de revendre les 5 CFD (spread -2) (4.5EUR de frais)
J’engrange 5 x 0.5 % de 4088 = 20.44 EUR diminué de 9 EUR (frais) soit 11.44 EUR
Cependant, pour décote du CAC 40 est de 10 points que je dois payer à 10 EUR chaque point perdu
Donc 5 x 10 x 10 total 500 EUR
Finalement, la perte totale est de 500 – 11.44 EUR total perte : 488.56 EUR

Dure, dure la vie du mauvais trader !!!

Je n’ai tenu compte de l’appel de liquidités dans l’hypothèse d’une perte de 25% de la marge.
Dans les 2 cas ci-dessus, 25 % de la marge = 1000 EUR
L’appel se ferait automatiquement avec clôture de la position si le CAC baissait de 20 points

Tout ce qui précède est-il correct ou suis devenu schizophrène ?

Citation de : jmrt (au 01-04-2008 20:52:30)

Merci pour les exemples

Bonsoir à tous les spécialistes CFD

CFD (intraday)

Ai-je bien compris ?

1.
Le cac 40 cash cote à 5000 pts
J’ai ouvert un compte whs à hauteur de 2500 EUR
J’achète 5 CFD sur CAC chacun à 25 EUR soit 125 EUR (spread -2)
Je paie à whs 4.5 EUR pour frais achat
Par bonheur, le CAC 40 progresse de 10 points (5010)
Je décide de revendre les 5 CFD (spread -2) (4.5EUR de frais)
J’engrange un profit de 5x 8 EUR = 40 EUR diminué de 9 EUR pour frais achat et vente
Finalement, l’opération se clôture par un profit de 31 EUR

2.
Le cac 40 cash cote à 5000 pts
J’ai ouvert un compte whs à hauteur de 2500 EUR
J’achète 5 CFD sur CAC chacun à 25 EUR soit 125 EUR (spread -2)
Je paie à whs 4.5 EUR pour frais achat
Par malheur, le CAC 40 régresse de 10 points (4090)
Je décide de revendre les 5 CFD (spread -2) (4.5EUR de frais)
J’engrange 5 x 0.5 % de 4088 = 20.44 EUR diminué de 9 EUR (frais) soit 11.44 EUR
Cependant, pour décote du CAC 40 est de 10 points que je dois payer à 10 EUR chaque point perdu
Donc 5 x 10 x 10 total 500 EUR
Finalement, la perte totale est de 500 – 11.44 EUR total perte : 488.56 EUR

Dure, dure la vie du mauvais trader !!!

Je n’ai tenu compte de l’appel de liquidités dans l’hypothèse d’une perte de 25% de la marge.
Dans les 2 cas ci-dessus, 25 % de la marge = 1000 EUR
L’appel se ferait automatiquement avec clôture de la position si le CAC baissait de 20 points

Tout ce qui précède est-il correct ou suis devenu schizophrène ?

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Désolé, je ne maitrise pas WHS mais IGmarkets.
Les options binaires ne sont pas des CFD.

Citation de : jmrt (au 31-03-2008 17:52:12)

Ce que tu nous montres me semble extrêment interessant.
Je crois savoir qu'il existe des options binaires horaires. Cependant, mes recherches concernant ces produits sont infructueuses.

Une adresse ou un site m'intéresserait énormément

thx in advance

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la deuxiemepartie du message n'as pas ete repondu c'etait expret ou juste un oublie